2007-2008年中國期貨市場研究發(fā)展分析報告

第一章、期貨的概述
第一節(jié)、期貨的概念
一、期貨的定義
二、商品期貨
三、金融期貨
第二節(jié)、期貨交易的定義及特點
一、期貨交易的定義
二、期貨交易的特點
三、期貨交易的功能
四、期貨交易的運行機(jī)制
第三節(jié)、期貨市場基本知識簡介
一、期貨市場的發(fā)展史
二、期貨市場的特征及功能
三、期貨市場的組織結(jié)構(gòu)

第二章、國際期貨行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r分析
第一節(jié)、國際期貨發(fā)展概述
一、國際主要期貨交易所及交易品種概況
二、國際期貨交易和監(jiān)管合作分析
三、國際期貨市場整合狀況分析
第二節(jié)、美國期貨發(fā)展分析
一、美國期貨市場發(fā)展概述
二、美國期貨市場發(fā)展現(xiàn)狀
三、美國期貨市場的管理體制
四、2006美國期貨經(jīng)紀(jì)商經(jīng)營狀況
第三節(jié)、英國期貨發(fā)展分析
一、英國期貨市場發(fā)展概述
二、英國期貨行業(yè)的做市商機(jī)制
三、英國期貨市場的交易機(jī)制分析
四、解析英國期貨市場的法律監(jiān)管
五、英國期貨市場結(jié)算的風(fēng)險分析
第四節(jié)、日本期貨發(fā)展分析
一、日本期貨市場發(fā)展概述
二、日本商品期貨市場現(xiàn)狀
三、日本股指期貨市場發(fā)展三階段
四、日本的利率期貨市場分析
第五節(jié)、香港期貨發(fā)展分析
一、香港期貨市場發(fā)展概述
二、簡析香港股指期貨投資者結(jié)構(gòu)
三、2006年香港交易所期貨發(fā)展?fàn)顩r

第三章、中國期貨行業(yè)發(fā)展分析
第一節(jié)、中國期貨交易所簡介
一、上海期貨交易所
二、鄭州商品交易所
三、大連商品交易所
第二節(jié)、期貨行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r分析
一、2006年期貨行業(yè)特點
二、2006年中國期貨市場運行概況
三、期貨行業(yè)分工發(fā)展分析
第三節(jié)、商品期貨發(fā)展分析
一、新時期商品期貨市場的發(fā)展分析
二、商品期貨風(fēng)險與滬深300股指期貨風(fēng)險的對比研究
三、股市與商品期貨市場的關(guān)系探討
四、2006年商品期貨市場走勢
第四節(jié)、金融期貨發(fā)展分析
一、金融期貨的類別與特征
二、金融期貨對市場發(fā)展的影響
三、金融期貨對金融市場化的作用
第五節(jié)、中美期貨市場管理體系對比分析
一、自律管理體系概述
二、中美期貨市場監(jiān)管狀況
三、中美期貨市場監(jiān)管管理對比
四、推動自律管理發(fā)展的條件
五、中國期貨市場自律體系的發(fā)展策略

第四章、農(nóng)產(chǎn)品期貨市場分析
第一節(jié)、玉米期貨市場
一、玉米期貨對玉米市場發(fā)展的影響
二、2006玉米期貨市場運作概述
三、2006年玉米期貨發(fā)展一馬當(dāng)先
第二節(jié)、大豆期貨市場
一、影響大豆期貨價格的因素
二、大豆期貨市場對大豆產(chǎn)業(yè)發(fā)展作用
三、2006年大豆期貨市場狀況
第三節(jié)、小麥期貨市場
一、小麥期貨市場發(fā)展概述
二、發(fā)展小麥期貨市場的作用
三、小麥期貨交易交割制度問題分析
四、2006小麥期貨市場發(fā)展?fàn)顩r
第四節(jié)、豆粕期貨市場
一、豆粕期貨品種簡介
二、影響豆粕價格的因素
三、豆粕期貨市場逐漸走向成熟

第五章、經(jīng)濟(jì)作物期貨市場
第一節(jié)、棉花期貨市場
一、中國棉花期貨上市的意義
二、人民幣利率調(diào)整對棉花期貨發(fā)展的影響分析
三、2006年度棉花期貨市場發(fā)展?fàn)顩r
第二節(jié)、白糖期貨市場
一、白糖期貨市場的意義
二、白糖期貨市場的優(yōu)勢
三、2006年白糖期貨市場狀況
第三節(jié)、天然橡膠期貨市場
一、中國天然橡膠期貨的缺點
二、2006年橡膠市場發(fā)展三階段
三、2006年天膠期貨市場發(fā)展?fàn)顩r

第六章、有色金屬期貨市場
第一節(jié)、黃金期貨市場
一、黃金期貨定義
二、黃金期貨市場特征分析
三、2006年黃金市場狀況分析
四、中國黃金期貨上市的發(fā)展探討
第二節(jié)、銅期貨市場
一、銅期貨品種的特點
二、2006年銅期市發(fā)展回顧
三、中國銅企業(yè)在期貨市場的發(fā)展?fàn)顩r
四、中國銅期貨市場投資機(jī)會分析
五、銅期貨期權(quán)降低銅期貨市場的風(fēng)險分析
第三節(jié)、鋁期貨市場
一、鋁期貨品種概述
二、2006年鋁期市發(fā)展回顧
三、鋁期貨市場發(fā)展需要多樣化
第四節(jié)、鋅期貨市場
一、鋅期貨上市的意義
二、鋅期貨上市對市場的影響
三、中國鋅企業(yè)套期保值分析

第七章、利率期貨市場
第一節(jié)、利率期貨概述
一、利率期貨的定義
二、利率期貨交易的定義
三、利率期貨的發(fā)展歷史
四、利率期貨的相關(guān)債務(wù)憑證
五、利率期貨的報價及交割方式
第二節(jié)、利率期貨行業(yè)狀況分析
一、中國開展利率期貨交易可行性分析
二、利率期貨對于中國利率市場化發(fā)展的意義
三、市場發(fā)展呼喚利率期貨場內(nèi)衍生品
第三節(jié)、壽險公司利率風(fēng)險與利率期貨的關(guān)系分析
一、中國壽險公司利率風(fēng)險概述
二、解析利率期貨作用機(jī)制
三、利率期貨防范壽險公司利率風(fēng)險的優(yōu)勢
四、中國壽險公司應(yīng)用利率期貨的前景展望
第四節(jié)、利率期貨與債券市場風(fēng)險的關(guān)系分析
一、債券市場的利率風(fēng)險
二、債券市場的流動性風(fēng)險
三、利率期貨在抵御債券市場風(fēng)險中的作用

第八章、股指期貨市場分析
第一節(jié)、股指期貨概述
一、股指期貨的定義
二、股指期貨的特征
三、股指期貨的功能
四、股票指數(shù)期貨的發(fā)展歷程
第二節(jié)、股指期貨市場發(fā)展?fàn)顩r分析
一、期貨行業(yè)積極備戰(zhàn)股指期貨上市
二、股指期貨利于中國資本市場發(fā)展
三、股指期貨與商品期貨的市場風(fēng)險對比分析
四、股指期貨將引領(lǐng)資本市場走向繁榮
第三節(jié)、股指期貨的影響分析
一、股指期貨對期貨市場的影響
二、股指期貨對股市行情的影響
三、股指期貨對證券市場的影響
第四節(jié)、解析股指期貨市場的風(fēng)險
一、市場環(huán)境方面的風(fēng)險
二、市場交易主體方面的風(fēng)險
三、市場監(jiān)管方面的風(fēng)險

第九章、期貨行業(yè)競爭狀況分析
第一節(jié)、期貨市場競爭格局分析
一、期市競爭的比較優(yōu)勢概述
二、全球期貨市場競爭格局的發(fā)展
三、地區(qū)內(nèi)期貨市場競爭格局的變化
四、期貨市場競爭給中國期貨發(fā)展的啟示
第二節(jié)、期貨公司的競爭狀況
一、期貨公司的核心競爭力特征分析
二、期貨公司的競爭狀況
三、期貨公司競爭多元化分析
第三節(jié)、期貨行業(yè)競爭中存在的問題及其策略
一、中國期貨市場競爭力變差
二、中國期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)發(fā)展存在的主要問題
三、提升中國期貨市場競爭力的策略
四、提高期貨公司競爭力的策略

第十章、期貨行業(yè)企業(yè)狀況分析
第一節(jié)、中國國際期貨經(jīng)紀(jì)有限公司
一、公司簡介
二、優(yōu)勢體現(xiàn)
三、成績表現(xiàn)
第二節(jié)、河南萬達(dá)期貨經(jīng)紀(jì)有限公司
一、公司簡介
二、經(jīng)營范圍
三、企業(yè)優(yōu)勢
第三節(jié)、上海通聯(lián)期貨經(jīng)紀(jì)有限公司
一、公司簡介
二、業(yè)務(wù)范圍
三、企業(yè)優(yōu)勢
第四節(jié)、經(jīng)易期貨經(jīng)紀(jì)有限公司
一、公司簡介
二、優(yōu)勢體現(xiàn)
三、經(jīng)營狀況
第五節(jié)、金瑞期貨經(jīng)紀(jì)有限公司
一、公司簡介
二、2006年金瑞期貨大事回顧
三、金瑞股指期貨日報推出
第六節(jié)、建證期貨經(jīng)紀(jì)有限責(zé)任公司
一、公司簡介
二、企業(yè)優(yōu)勢
第七節(jié)、廣東寶利華期貨經(jīng)紀(jì)有限公司
一、公司簡介
二、企業(yè)優(yōu)勢

第十一章、期貨行業(yè)的發(fā)展前景分析
第一節(jié)、期貨行業(yè)的發(fā)展趨勢
一、全球期貨市場發(fā)展趨勢
二、中國期貨業(yè)現(xiàn)四大發(fā)展趨勢
三、我國期貨公司未來發(fā)展模式探析
四、未來期貨業(yè)發(fā)展需大量人才
第二節(jié)、“十一五”期貨市場發(fā)展展望
一、十一五規(guī)劃綱要出臺穩(wěn)步發(fā)展期貨市場
二、十一五期貨市場將在四方面獲較快發(fā)展
三、發(fā)改委建議“十一五”期間推出石油期貨
四、金融業(yè)十一五規(guī)劃出臺廣州爭建期貨交易所
五、“十一五”期貨市場的風(fēng)險分析
六、“十一五”期間期貨市場發(fā)展戰(zhàn)略

附錄
附錄一：《中華人民共和國財政部商品期貨交易財務(wù)管理暫行規(guī)定》
附錄二：《期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)管理試行辦法》
附錄三：《期貨交易所管理辦法》
附錄四：《期貨公司管理辦法》
附錄五：《期貨公司金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)試行辦法》
附錄六：《深圳有色金屬交易所深圳期貨聯(lián)合交易所管理暫行規(guī)定》

圖表目錄：

圖表1　2005年7月1日-2006年6月30日投資者買賣動機(jī)比例
圖表2　1986-2005年香港股指期貨、期權(quán)市場交易量
圖表3　2005年香港股指期貨、期權(quán)分布結(jié)構(gòu)
圖表4　2004-2005各投資者類型對各交易品種成交量的貢獻(xiàn)率
圖表5　各投資者類型占香港期貨市場的比率
圖表6　各投資者類型對各合約的貢獻(xiàn)率
圖表7　2004-2005各投資者來源地成交量
圖表8　2006年香港主要期貨及期權(quán)產(chǎn)品之平均每日成交量
圖表9　2000年1月3日-2006年7月3日CRB商品價格指數(shù)
圖表10　2006年三家商品期貨交易所交易金額比例
圖表11　2006年玉米生產(chǎn)區(qū)價格走勢
圖表12　2006年玉米消費區(qū)價格
圖表13　2006年玉米港口價格
圖表14　2006年黑龍江玉米產(chǎn)區(qū)平均溫度（齊齊哈爾）
圖表15　2006年吉林玉米產(chǎn)區(qū)平均溫度（長春）
圖表16　2006年玉米進(jìn)口價格走勢
圖表17　2004年54月-2006年10月世界玉米庫存量變化趨勢圖
圖表18　2004年5月-2006年10月世界玉米出口總量變化圖
圖表19　1991-2006年中國玉米庫存及庫存消費對比
圖表20　1991-2005年中國玉米工業(yè)消費結(jié)構(gòu)
圖表21　2006年中國飼料月度產(chǎn)量
圖表22　2004-2007年度全球小麥主要供應(yīng)國的庫存情況
圖表23　2004-2007年度全球各國小麥國內(nèi)消費總量
圖表24　2002-2006年全球棉花產(chǎn)量與消費
圖表25　2002-2006年全球棉花庫存
圖表26　2002-2006中國棉花產(chǎn)量與消費量
圖表27　2002-2006年中國棉花進(jìn)口量
圖表28　2006年中國棉花進(jìn)口量月度分布
圖表29　2006年美棉指數(shù)走勢
圖表30　2006年鄭棉指數(shù)走勢
圖表31　2006年1-2月NYBOY11號原糖指數(shù)價格
圖表32　2006年1-12月鄭糖SR705合約價格
圖表33　2005年9月-2006年12月南寧食糖現(xiàn)貨價格
圖表34　2006年1月-2006年9月國儲糖拍賣與糖價的關(guān)系圖示
圖表35　2006年9-12月南寧食糖現(xiàn)貨價格
圖表36　2005年10月-2006年10月南寧食糖現(xiàn)貨價格與ISO現(xiàn)貨價格價差圖
圖表37　2006年1-6月上交所天膠庫存
圖表38　1980-2006年OECD領(lǐng)先指標(biāo)與全球工業(yè)增長走勢
圖表39　1992-2006年馬來西亞近年天膠產(chǎn)量趨勢
圖表40　1996-2006年全球天膠供需圖
圖表41　2006年全球天然橡膠消費表
圖表42　2006年天膠的消費行業(yè)分布
圖表43　1993-2006年10月中國轎車、汽車產(chǎn)量對比圖
圖表44　2001-2006年9月輪胎外胎、子午胎和協(xié)腳胎產(chǎn)量對比
圖表45　1996-2005年天膠在橡膠消費中的比重與原油價格的關(guān)系
圖表46　2006年1-12月上海期貨交易所天然橡膠庫存走勢圖
圖表47　2006年7月5日-12月6日倫敦金屬交易所銅庫存變化走勢圖
圖表48　2006年9月1日-11月13日期銅升貼水值變化圖
圖表49　2006年1月3日-11月24日基金頭寸的變化走勢圖
圖表50　2005年滬銅期限結(jié)構(gòu)
圖表51　牛市套利的盈利分析
圖表52　簡易套利模型
圖表53　1986-2003年全球期貨和期權(quán)總成交量
圖表54　1986-2003年全球期貨和期權(quán)年底持倉量
圖表55　1986-2003年全球商品期貨和期權(quán)總成交量
圖表56　1993-2003年全球商品期貨和期權(quán)年底持倉量
圖表57　LME不同執(zhí)行價銅期權(quán)的Deltas
圖表58　LME不同執(zhí)行價銅期權(quán)的價格
圖表59　不同執(zhí)行價銅期貨期權(quán)的隱含波動率
圖表60　不同交割時間銅期貨期權(quán)的隱含波動率
圖表61　2006年LME和上海三月期鋁價走勢圖
圖表62　2006年原鋁與氧化鋁價格比較圖
圖表63　2006年中國鋁及氧化鋁產(chǎn)量
圖表64　2006年中國鋁及鋁產(chǎn)品出口情況
圖表65　2006年鋁及鋁產(chǎn)品出口貿(mào)易利潤
圖表66　2006年中國電解鋁生產(chǎn)成本與利潤
圖表67　指數(shù)期貨和商品期貨的隔日波動率的絕對值的概率分布
圖表68　不同置信水平下指數(shù)期貨和商品期貨的最大波動率
圖表69　指數(shù)期貨和商品期貨出現(xiàn)漲跌停板概率
圖表70　指數(shù)期貨和商品期貨的尖峰厚尾特征
圖表71　2000-2006年經(jīng)易期貨業(yè)績增長態(tài)勢圖
圖表72　2000-2004年經(jīng)易期貨公司全國排名情況
圖表73　“十一五”期間期貨品種創(chuàng)新設(shè)想時間表