2014年中國電子市場未來發(fā)展趨勢

中國產(chǎn)業(yè)研究報告網(wǎng)訊：

    蘋果發(fā)布9 月9 日新產(chǎn)品發(fā)布會邀請函，期待一年的新產(chǎn)品發(fā)布終于明確到來，蘋果產(chǎn)業(yè)鏈再次啟動，帶動電子板塊。電子板塊業(yè)績高增長、估值切換、創(chuàng)新加速、全球整合四大邏輯將持續(xù)，繼續(xù)全面看好電子板塊。 

    我們認(rèn)為蘋果產(chǎn)業(yè)鏈將會三級發(fā)射，現(xiàn)在只是第一波，還有之后的三年成長，投資者不應(yīng)只是基于iphone6 投資蘋果產(chǎn)業(yè)鏈。我們安信電子團(tuán)隊過去一年，通過數(shù)十篇報告分別從三大論證和四大論據(jù)、分久必合的邏輯，全市場最堅定最清晰梳理蘋果三年行情邏輯。這只是蘋果帶動消費電子和產(chǎn)業(yè)鏈行情的第一波，第一波大家還沒看到新產(chǎn)品，靠的是對科技產(chǎn)業(yè)大歷史觀的邏輯和從消費者角度的反向推導(dǎo)，在很多噪音中蘋果產(chǎn)業(yè)鏈超額收益明顯，漲幅最大的金龍機(jī)電、欣旺達(dá)是我們獨家推薦，立訊、環(huán)旭是我們1 月4 日“足球陣型看蘋果產(chǎn)業(yè)鏈投資”首推的進(jìn)攻組合，大族激光我們近期董事長深度交流后開始新一輪上漲，歌爾雖然滯后，但向上周期已然開始。 

    內(nèi)容選自產(chǎn)業(yè)研究報告網(wǎng)發(fā)布的《2013-2017年中國半導(dǎo)體行業(yè)運行監(jiān)測及投資趨勢咨詢報告》 

    第二波是9.9 到11 月到明年3 月的三個產(chǎn)品發(fā)布周期；第三波，來自明年9 月到2016 年。而我們從資深渠道確認(rèn)，蘋果大力培養(yǎng)大陸供應(yīng)商戰(zhàn)略確定，中國企業(yè)加快崛起趨勢明確，過去一年每一個進(jìn)入蘋果的供應(yīng)商都是我們首家挖掘。在目前時點，我們經(jīng)過反復(fù)產(chǎn)業(yè)鏈確認(rèn)，蘋果產(chǎn)業(yè)鏈推薦順序為歌爾聲學(xué)、大族激光、立訊精密、金龍機(jī)電、水晶光電、欣旺達(dá)、依頓電子、超聲電子、環(huán)旭電子、德賽電池，我們同時跟蹤華工科技、信維通信、露笑科技的進(jìn)展，消費電子同時看好蘋果帶動的碩貝德、長盈精密、興森科技。 

    電子設(shè)備、智能制造將是電子產(chǎn)業(yè)未來大趨勢，由傳統(tǒng)的自動化往機(jī)器人轉(zhuǎn)型，中國電子行業(yè)過去十年積累了模具制造及自動化能力。大族激光會圍繞大機(jī)器人產(chǎn)業(yè)鏈全球整合資源，從激光設(shè)備平臺拓展為機(jī)器人平臺，公司具備長期成長大邏輯，繼續(xù)強(qiáng)烈推薦。此外，軍工電子繼續(xù)看好，振華科技搶先完成安全芯片項目的搶先布局與卡位，看好大立科技、中航光電、高德紅外。繼續(xù)全面看好蘋果產(chǎn)業(yè)鏈和軍工電子、汽車電子、半導(dǎo)體、電子材料和設(shè)備產(chǎn)業(yè)鏈。 

    上周市場回顧：電子板塊上周漲跌幅-0.43%,跑贏滬深300 指數(shù)0.71個百分點，年初以來累計上漲22.74%,跑贏滬深300 指數(shù)22.39 個百分點。上周子行業(yè)中半導(dǎo)體、元件、光學(xué)光電子、其他電子、電子制造漲跌幅分別為0.05%、-0.76%、-0.88%、0.32%、-0.43%。